权益类基金平均盈利8.1% 70只基金收益率超过50%

来源：金融投资报 | 2021-12-23 08:50:03

临近年底，A股出现大幅波动，市场风格有所切换，基金收益也出现波动。但由于年内仅剩下不到10个交易日，因此，今年权益基金的收益总体格局基本尘埃落定。Wind数据显示，今年以来截止12月21日，权益类基金算术平均收益率为8.1%，共有70只基金收益率超过50%，占权益类基金数量的比例仅为2%，从基金管理人的角度看，上述70只基金出自37家基金管理人，中型基金公司业绩较优。

两基金收益率翻倍

Wind数据显示，今年以来截止12月21日，权益类基金算术平均收益率为8.1%(剔除年内成立的新基金)，相比过去两年平均40%的年度回报水平明显降低，翻倍基的数量也大幅减少，仅有两只。尽管如此，相比同期沪深300指数的负收益，权益类基金的这一水平仍然值得肯定。

将统计标准放宽来看，截止12月21日，共有70只基金收益率超过50%，占权益类基金数量的比例仅为2%，其中主动型为66只，指数型4只。经过近期的风格转换“尝试”后，排行榜前列的格局已有所变化。

前海开源公用事业、前海开源新经济A收益率仍然保持在100%以上，广发多因子的收益排名明显提升，该基金年内累计回报为86.45%，在所有权益类基金中排名第五。今年上半年，该基金重配化学、有色、采掘、钢铁等周期板块，取得不错的收益;下半年以来，该基金则将配置重点转向非银金融。在近期新能源调整幅度较大的情况下，该基金保持稳健，从而反超不少重配新能源的基金。

而金鹰民族新兴、长城行业轮动等对新能源车配置较重的基金，近期收益率有一定的回撤，截止12月21日，其年内回报均在80%左右。虽然净值波动明显，但不可否认的是，今年以来仍为投资者取得不错的收益。

此外，宝盈优势产业A、大成国企改革、大成新锐产业等收益率表现不俗，分别为 93.47% 、86.49% 、81.82%。

调仓优势更为明显

从基金管理人的角度看，上述收益率超50%的70只基金出自于37家基金管理人。其中，平安基金旗下有5只基金收益率超50%，包括平安策略先锋、平安转型创新A、平安鼎泰、平安鼎越、平安新鑫先锋A，收益率分别为72.70%、72.68%、56.06%、52.32%、52.09%。紧随平安之后的是，华安、华夏、中信保诚旗下各4只基金。以华夏基金为例，4只收益率超50%的基金分别为华夏行业景气、华夏磐利一年定开 A、华夏兴和、华夏盛世精选，收益率分别为79.53%、64.17%、61.34%、50.68%。此外，大成、国投瑞银、建信、金鹰、万家旗下各有3只。

可以看出，除华夏基金为明显的头部基金管理公司外，其余基金管理人主要为业内的中型基金管理公司。而在权益投资领域有着较强实力的易方达、广发、交银施罗德、中欧等公司旗下收益率超50%的基金数量均不超过两只。刨除基金经理的投资理念、能力圈等因素，这既与今年以来分化轮动的行情有关，也与老牌基金公司旗下单只基金资产规模较大，船大难调头等多种因素有关。

据Wind统计，今年以来收益率超50%的70只基金中，有55只年初的资产规模在10亿元以下，其中48只在5亿元以下，多达20只年初资产规模不足1亿元，具备明显的调仓优势。