A股上市银行中报“收官”，已披露上半年财务数据的40家银行中，超八成不良贷款率出现回落。在整体资产质量呈现向好态势的情况下，浙商银行成为9家上市股份行中唯一一家不良贷款率上升的银行，而拉长时间线看，该行已连续三年不良贷款率出现攀升。

不良贷款率连年攀升

作为A股上市股份制银行中唯一一家不良贷款率上升的银行。截至2021年6月末，浙商银行不良贷款率较上年末提高0.08个百分点，达1.5%。具体到不良贷款分布情况来看，截至上半年末，浙商银行公司不良贷款为163.20亿元，比上年末增加16.80亿元，不良贷款率为1.97%，比上年末上升0.11个百分点;个人不良贷款为28.19亿元，比上年末增加4.20亿元，不良贷款率为0.77%，比上年末上升0.05个百分点。

而拉长时间线可以发现，该行不良贷款率已连续攀升三年，2018年末至2020年末，浙商银行不良贷款率分别为1.20%、1.37%和1.42%。

不良贷款率连年攀升的同时，浙商银行的拨备覆盖率也呈现下滑态势。截至上半年末，该行拨备覆盖率减少了10.77个百分点至180.24%。2018年末至2020年末该行拨备覆盖率已由270.37%减少至191.01%。

浙商银行资产质量为何会连年下降?资深银行业分析人士王剑辉分析认为，浙商银行不良贷款率上升，一方面和近年来经济走势有关，过去三年整个经济结构调整导致经济增速逐步放缓，再加上去年新冠肺炎疫情冲击，导致资产质量面临更多地挑战。另一方面，与浙商银行过去几年发展大零售、大消费、大资产管理等业务有关，规模扩张过程中会产生新的不良资产。经济增速放缓与规模扩张导致了浙商银行资产质量承压，在资本消耗的情况下，没有更多资本进行补充，进而造成了拨备覆盖率随不良率的上升而下降。

年轻管理层走马上任

据了解，浙商银行前身为“浙江商业银行”，2004年重组改制后以“浙商银行”的身份正式开业，并于2016年、2019年分别在港交所、上交所上市。近年来，浙商银行规模扩张迅速。2015年，浙商银行总资产跨入万亿规模行列，截至今年上半年末，该行总资产已达2.15万亿元。

除业绩情况外，该行近期也披露了该行行长张荣森任职资格获核准的情况。

今年6月8日，浙商银行发布公告，公示了三位高管辞任的消息，因工作安排，该行行长徐仁艳，副行长徐蔓萱、刘贵山辞任。此后，浙商银行分别透露了领导班子“候补”情况。6月16日，该行第五届董事会2021年度第七次临时会议，审议通过了聘任张荣森担任行长的议案。9天后，在该行第五届董事会2021年度第九次临时会议聘任骆峰、景峰为副行长的议案通过。8月30日，行长张荣森的任职资格获批，两位副行长的任职资格尚待银保监会核准。

值得一提的是，三位“补位”的行长级高管均是浙商银行内部提拔产生，且较为年轻。

谈及年轻化管理层入驻对浙商银行的影响，金乐函数分析师廖鹤凯认为，“新老交替”高管变动是正常的人事调整，浙商银行反应平静。对于高管团队新老交替，年轻化，市场反应颇为正面，股价逆势上扬。几乎同时，穆迪将浙商银行的评级列入上调观察名单，认为该行通过金融科技平台提供的服务为客户带来了成本效益和灵活性，个体信用质量、流动性均得到改善，预计该行的盈利能力和资本水平将逐步趋稳。

零售、资管多方面发力

快速扩张之下，新一届领导班子仍需直面诸多考题。除不良贷款率连年攀升外，浙商银行此前因内控合规问题频频受罚。2020年9月，该行因关联交易未经审批、不良资产虚假出表、虚增存款等31项违规违法，被银保监会罚款1.01亿元。今年7月13日，该行衢州分行也因虚增存款、信贷管理不审慎，被衢州监管分局罚款100万元。

对于浙商银行未来的发展规划，在该行6月30日召开的2020年股东大会上有所透露。张荣森提到，新上任的经营领导班子上任后首要目标是谋发展，将从大零售、大公司、大投行、大资管、大跨境五个方面着力，其中零售业务要深耕浙江，资产管理是重点，并透露该行正在申请理财子公司。

“浙商银行是股份制商业银行中规模‘较小’的银行，但作为一家成立时间不长的股份制银行来说，发展已经是非常迅速，公司结合金融科技，稳固传统业务规模和风控，零售业务开启新的发展动力，结合良好的区域发展态势，保持稳定的奔跑状态，浙商银行竞争力还有较大提升空间。另外，控制不良率、消化不良资产是当前阶段银行业共同努力的目标。”廖鹤凯评价道。 (李海颜)